De Xbox Series S, de meest compacte Xbox van Microsoft ooit, is de volgende generatie all-digital console en is ontworpen met dit in gedachten, en biedt dezelfde next-generation gaming ervaring als de Xbox Series X. Een vergelijkbare CPU en identieke I/O-vermogen maken het voor ontwikkelaars gemakkelijker om dezelfde indrukwekkende prestaties van de Xbox Serie X te leveren bij lagere resoluties. De Xbox Series S biedt vier keer de verwerkingskracht van de Xbox One, met een verversingssnelheid tot 120 frames per seconde voor intense, responsieve gameplay. Het wordt ondersteund door hardwareversnelde DirectX Raytracing en Variable Rate Shading.

Daarnaast heeft de Xbox Series S, net als de Series X, een aangepast SSD-geheugen en wordt deze aangedreven door de Xbox Velocity Architecture. Dit biedt meer dan 40 keer de I/O-bandbreedte van de Xbox One, wat resulteert in snellere laadtijden, stabielere verversingssnelheden en de mogelijkheid om meerdere tracks snel te hervatten. Downward compatibiliteit stelt je in staat om games van vele generaties te ervaren en de games te spelen die je al bezit en die je graag speelt zonder extra kosten. Entertainment wordt ook niet verwaarloosd op de Xbox One Series S. De console levert Spatial Sound, inclusief Dolby Atmos en Dolby Vision via video streaming aanbod zoals Disney+ en Netflix.